Tại sao ngành công nghiệp tiền điện tử cần đầu tư mạo hiểm: Hỏi đáp với nhà đầu tư kỳ cựu

Tài trợ truyền thống trong không gian tiền điện tử đã từng được coi là vô dụng. Rốt cuộc, chính ngành công nghiệp cung cấp các cách khác nhau, gây tranh cãi, nhưng dù sao, để tài trợ cho một dự án – cung cấp tiền xu ban đầu (ICO), cung cấp trao đổi ban đầu (IEO) và những người yêu thích hiện tại của dịch vụ – launchpads và trao đổi phi tập trung ban đầu (DEX) dịch vụ.

Nhưng với sự trưởng thành của ngành công nghiệp và nhiều công ty khởi nghiệp muốn không chỉ vốn mà còn là cố vấn để xây dựng một sản phẩm có giá trị và có giá trị, vốn mạo hiểm đã nổi lên như một trong những lựa chọn hấp dẫn nhất. Cointelegraph đã nói chuyện với Li Rongbin, đối tác sáng lập của SevenX, về lý do tại sao tài trợ đầu tư mạo hiểm là điều quan trọng tiếp theo đối với các công ty khởi nghiệp và doanh nhân tiền điện tử.

Hãycho chúng tôi biết về quỹ của bạn.

Công ty chúng tôi, SevenX Ventures, được ra mắt vào đầu năm 2020, vì vậy chúng tôi là một thương hiệu tương đối trẻ. Nhưng tất cả ba đối tác sáng lập của chúng tôi đều có khoảng sáu năm kinh nghiệm trong lĩnh vực crypto VC. Chúng tôi là một trong những VCs sớm nhất để đầu tư vào DeFi và NFT ở Trung Quốc. Chúng tôi đã hỗ trợ các dự án DeFi như Dodo, Zerion, Debank, Furucombo, Daomaker, Vega, v.v., và các dự án liên quan đến NFT, bao gồm YGG, Alchemy NFT, Rangers và Whale, v.v.

Before SevenX, we’ve separately had our own crypto venture funds, based in Beijing and  Shanghai, which were early investors of some great projects, including Huobi, Tron, NEO and others. We decided to merge into one because we want to really gather our experience and knowledge to better deliver value to our portfolios.

Tạisao bạn nghĩ rằng ngành công nghiệp tiền điện tử cần đầu tư của công ty, vì có nhiều lựa chọn để tài trợ cho một dự án như ICO và IDO chẳng hạn?

Chúng tôi tin tưởng vào phân cấp và thực sự nghĩ rằng một cách gây quỹ phi tập trung là mát mẻ và hữu ích. Loại gây quỹ như vậy sẽ mang lại cho người dùng, công khai và cộng đồng. Nhưng VCs có kinh nghiệm và có các kết nối và nguồn lực tuyệt vời trong ngành, rất tốt cho việc khởi động,

There is a debate around whether to take VCs’ funds as an entrepreneur. Sometimes these firms do little help, and they are also the fastest to dump the project in the bear market. But I think the problem really is in how you deal with the communication and utilization of what VCs have to offer in the most efficient way. 

Bạnđầu tư vào loại công ty nào? Làm thế nào để bạn làm nghiên cứu và thẩm định của bạn?

Chúng tôi yêu những đổi mới. Chúng tôi đang tìm kiếm bất cứ thứ gì đủ sáng tạo để thay đổi mô hình hiện tại của tiền điện tử và chúng tôi không sợ chấp nhận rủi ro.

Cụ thể hơn, chúng tôi đang đầu tư vào các dự án có khả năng lý luận hợp lý và những người sáng lập biết rõ nó sẽ đi đâu. Chúng tôi thích trí tưởng tượng, nhưng những trí tưởng tượng táo bạo đó nên dựa trên lý luận và phân tích logic. Chúng tôi nghĩ rằng ngay bây giờ toàn bộ ngành công nghiệp đang trong giai đoạn rất sớm, giống như Thời đại thăm dò.

Chúng tôi muốn trở thành người ủng hộ những “thuyền trưởng” đầy tham vọng đó, chúng tôi muốn hỗ trợ họ về “thuyền buồm” với “bánh răng như la bàn, hộp công cụ và kiến thức” bởi vì chúng tôi đã thấy rất nhiều thuyền trưởng trước đây và từng là thuyền trưởng (chúng tôi vẫn còn, từ góc độ đầu tư).

Chúng tôi sẽ cung cấp vốn cần thiết cho chuyến đi, sự an toàn và thậm chí đôi khi là một thành viên phi hành đoàn. Nhưng chúng ta cần phải trả lại những doanh nhân biết họ đang làm gì. Và chúng tôi chỉ đầu tư vào các thuyền trưởng thực sự muốn tìm lục địa mới chứ không phải những người chỉ muốn khám phá một hòn đảo khác và vận chuyển một số hàng hóa trở lại.

Đối với nghiên cứu, chúng tôi luôn lập bản đồ một thị trường cụ thể để tạo thành một cấu trúc kiến trúc sư, ví dụ, nền tảng của toàn bộ hướng DeFi là gì, hoặc nó thực sự nên có bao nhiêu trụ cột? Sau đó chúng tôi phân tích các lực lượng lái xe hoặc các yếu tố tác động đằng sau nó. Chúng tôi có một mô hình được gọi là “get-BTC” để phân tích một sản phẩm từ sáu khía cạnh khác nhau, bao gồm quản trị, kinh tế, nhóm, mô hình kinh doanh, công nghệ và cộng đồng.

Điềugì quan trọng nhất khi đầu tư vào một công ty tiền điện tử – sản phẩm hoặc nhóm?

I would say that at an early stage, the team matters most as products could evolve as time passes by. But people are hard to change. We’re also interested in investing in teams that have seen failures before.

Nhưng ở giai đoạn sau, nó là sản phẩm quan trọng nhất vì rất nhiều thứ có thể ảnh hưởng đến kết quả và dẫn đến thất bại trong thị trường luôn thay đổi này.

Điềukhó khăn nhất khi đầu tư vào các công ty và sản phẩm tiền điện tử là gì? Những loại rủi ro có liên quan?

Điều khó khăn nhất là có quá nhiều xảy ra mỗi ngày trong không gian. Tôi thường ngủ chỉ sáu giờ mỗi ngày, cố gắng bắt kịp những đổi mới xảy ra trên toàn thế giới. Đôi khi chúng ta cần phải chậm lại một chút và suy nghĩ chứ không phải hành động nhanh.

Rủi ro là chúng ta phải nhận ra rằng chúng ta đang tham gia vào một thí nghiệm tuyệt vời trong toàn thế giới mới. Và nó chắc chắn không phải là khả năng phục hồi rủi ro. Nhưng làm thế nào để bạn thay đổi thế giới mà không thử nghiệm?

Hướnghứa hẹn nhất trong ngành hiện nay là gì? Tại sao?

But we are looking at potentially interesting directions like the arweave ecosystem. We think it is the backbone of Web 3.0, NFT infrastructure and the new paradigm of NFT utility. Other potentially interesting developments include DID, credit lending, community decentralized autonomous organizations (DAOs), and any type of technology that could bring crypto to mass adoption.

What kind of assistance do you provide to the companies you invest in? 

A compass, toolkit, a supply station. We provide assistance throughout the entire process of product development – from building tokennomics, designing marketing strategy, setting up business development, to recruiting and providing emotional support.

Did you ever have an unfortunate experience with projects?

For the past two years, so far, so good.

What does the future of investment in crypto look like? Do you think it’ll see an inflow of more institutional investment firms?

More competition from traditional Web 2.0 giant investors and more small two- or three-men teams that root deep in the ecosystem will take place at the same time.