Hướng dẫn về bot giao dịch tiền điện tử: Phân tích chiến lược và hiệu suất

Thị trường tiền điện tử đã chứng kiến sự gia tăng trong việc áp dụng các giải pháp giao dịch tự động, với các bot giao dịch trở nên nổi bật vì khả năng phân tích các tập dữ liệu khổng lồ và thực hiện giao dịch một cách chính xác.

Cointelegraph đã phân tích doanh thu của bot lịch sử và các tàu lượn siêu tốc giá token và kiểm tra lại lợi nhuận chiến lược so với thước đo mua và giữ để giải mã những bot nào tỏa sáng nhất – và khi nào – để bạn có thể chọn bot hoàn hảo phù hợp với phong cách và mức độ rủi ro của mình.

Chúng tôi đã kiểm tra ba loại bot giao dịch: bot Telegram giao dịch trên các sàn giao dịch phi tập trung (DEX), bot không phải Telegram giao dịch trên DEX và trên các sàn giao dịch tập trung (CEX) và các bot đại lý AI đang phát triển gần đây.

Chọn bot giao dịch phù hợp phụ thuộc vào mục tiêu, khả năng chịu rủi ro và kinh nghiệm của người dùng. Sơ lược:

• Các bot Telegram lý tưởng cho giao dịch nhanh chóng, cơ hội như ra mắt mã thông báo và memecoin.

• Các bot đại lý AI, chẳng hạn như ai16z hoặc Virtuals, phù hợp với người dùng muốn tự động hóa trực tiếp và thoải mái với các chiến lược thử nghiệm.

Chiến lược và hiệu suất giao dịch bot

Bot giao dịch là các hệ thống tự động tinh vi sử dụng các thuật toán để phân tích dữ liệu thị trường tiền điện tử và tự chủ thực hiện các giao dịch trên các sàn giao dịch tập trung hoặc các nền tảng phi tập trung. Các bot này thường hoạt động liên tục, 24 giờ một ngày, bảy ngày một tuần, đòi hỏi sự giám sát tối thiểu của con người. Chức năng cốt lõi của chúng liên quan đến việc phân tích một lượng lớn dữ liệu thị trường thời gian thực và lịch sử, bao gồm biến động giá, khối lượng giao dịch và thông tin sổ lệnh.

Có rất nhiều lợi thế tiềm năng khi sử dụng bot giao dịch đại lý AI. Hoạt động liên tục của họ đảm bảo rằng không có cơ hội giao dịch nào bị bỏ lỡ, vì họ có thể theo dõi thị trường suốt ngày đêm, phù hợp với các biến động thị trường toàn cầu. Một số nền tảng cung cấp các bot này cũng cung cấp khả năng kiểm tra ngược, cho phép người dùng đánh giá hiệu quả tiềm năng của các chiến lược giao dịch khác nhau bằng cách sử dụng dữ liệu lịch sử trước khi triển khai chúng bằng vốn thực

Bot Telegram DEX

Các bot Telegram hoạt động thông qua Telegram, tận dụng khả năng truy cập và giao tiếp theo thời gian thực để thực hiện các giao dịch trực tiếp trên DEX. Họ thường tập trung vào tốc độ và bắn tỉa các mã thông báo mới, thu hút người dùng trong các hệ sinh thái chuyển động nhanh như Solana. Các giao thức được ra mắt gần đây cũng bao gồm các tính năng bổ sung thường có trong các bot giao dịch CEX, chẳng hạn như giao dịch lưới, DCA và lệnh giới hạn

Các bot Telegram như Maestro và Unibot xuất hiện lần đầu tiên vào khoảng năm 2020—2021. Vào năm 2022, nhiều bot trong số này đã cung cấp các tính năng nâng cao như giao dịch sao chép và chênh lệch giá.

Vào cuối năm 2023, các bot dựa trên Solana như BonkBot và Trojan Bot đã trở nên nổi bật nhờ tốc độ giao dịch memecoin trên DEX. Ưu điểm lớn nhất của bot Telegram là khả năng giao dịch trên thiết bị di động mà không cần tiện ích mở rộng trình duyệt web để kết nối với ví. Nó cải thiện đáng kể khả năng sử dụng của giao dịch di động, giám sát và tích hợp với các mạng xã hội

Năm bot Telegram hàng đầu theo khối lượng giao dịch lịch sử trên tất cả các blockchain là Trojan, BonkBot, Maestro, Banana Gun và Sol Trading Bot. Phần lớn khối lượng giao dịch trong 90 ngày qua xảy ra trên Solana, nơi tất cả năm bot Telegram hàng đầu hoạt động

Cuộc

Các chức năng được cung cấp bởi các bot Telegram rất giống nhau, ngoại trừ một số trong số chúng (tức là Maestro và Banana Gun) tập trung vào các hoạt động đa chuỗi, trong khi phần còn lại tập trung vào Solana.

Trường hợp sử dụng chính của bot Telegram là tự động xác định các điểm vào và thoát có lợi nhuận và thực hiện giao dịch một cách nhanh chóng; rất khó để theo dõi lợi nhuận hoặc lỗ của từng người dùng từ mỗi giao dịch. Vì một số bot Telegram, chẳng hạn như Banana Gun và BonkBot, cung cấp mô hình chia sẻ doanh thu gắn với mã thông báo của riêng họ dưới hình thức mua lại mã thông báo của họ với phí 1% mà họ tính, giá token và doanh thu (phí nhận được) được sử dụng như một ước tính về hiệu suất của

Nhìn vào tổng doanh thu trong sáu tháng qua, Trojan đã nhận được số tiền danh nghĩa nhất về phí (khoảng 109 triệu đô la), trong khi Sol Trading Bot có doanh thu hàng ngày trung bình cao nhất khi bình thường hóa doanh thu hàng ngày về tổng doanh thu.

Tất cả họ đều chứng kiến đỉnh điểm vào khoảng tháng 1 năm 2025 trong mùa memecoin nhưng hiện đang phải đối mặt với giai đoạn doanh thu thấp do điều kiện thị trường giảm giá rộng lớn hơn.

Thay

Hai bot Telegram chia sẻ doanh thu thông qua token của họ là Banana Gun và BonkBot. Nhìn vào sự phát triển giá trong sáu tháng qua, hiệu suất của các bộ phận còn lại rất giống nhau, ngoại trừ sự gia tăng đáng kể của giá BONK vào tháng 11 năm 2024. Cả hai đều trải qua sự sụt giảm giá đáng kể trong điều kiện thị trường giảm giá gần đây

Related: The whale, the hack and the psychological earthquake that hit HEX

Bot đại lý AI

Các bot giao dịch đại lý AI là các hệ thống tự động tinh vi tận dụng trí tuệ nhân tạo và thuật toán học máy (ML) để phân tích dữ liệu thị trường tiền điện tử và tự động thực hiện các giao dịch.

Thuật ngữ “đại lý” cho thấy các bot này có một mức độ độc lập và khả năng ra quyết định vượt ra ngoài các quy tắc cố định của các hệ thống giao dịch tự động truyền thống. Các framework đại lý AI nổi tiếng nhất hiện nay là Virtuals và ai

Giao thức ảo, ra mắt vào tháng 10 năm 2024 trên Cơ sở mạng lớp 2 Ethereum, là một nền tảng tạo tác nhân AI được thiết kế để đơn giản hóa việc tạo và triển khai các tác nhân AI trên blockchain. Mặc dù Virtuals không chỉ tập trung vào giao dịch, nền tảng này cho phép phát triển các đại lý AI có khả năng được thiết kế cho mục đích giao dịch. Ví dụ, Aixbt, một đại lý AI thử nghiệm trên nền tảng, theo dõi các cuộc thảo luận về X để xác định thông tin chi tiết về thị trường tiềm năng, đề xuất một chiến lược có thể cung cấp thông tin cho các quyết định giao dịch

Since Virtuals Protocol focuses on a launchpad model where agents are tokenized individually (e.g., LUNA and AIXBT) and operate across different areas such as gaming, trading and entertainment, we’ll only look into the performance of AIXBT, the token of the trading agent with the largest market capitalization on Virtuals.

Lịch sử

Ai16z is an AI-powered trading fund operating on the Solana blockchain. Launched in October 2024, ai16z utilizes sophisticated AI agents, powered by the Eliza framework, to autonomously analyze market data, including price movements, social media sentiment and onchain analytics, and execute trades.

The fund functions as an AI investment decentralized autonomous organization (DAO), allowing holders of its native token to participate in governance by voting on key decisions and influencing trading strategies through a “virtual marketplace of trust.” AI Marc, a virtual fund manager built using the Eliza framework, oversees the fund’s trading activities. AI16Z tokens represent ownership in the fund and grant governance rights, with the agent’s actions driving token value. 

So sánh khối lượng giao dịch từ hai đại lý này, cả hai đều đạt đỉnh vào tháng 1 năm 2025, với AI16Z đạt 501 triệu đô la và AIXBT đạt 682 triệu đô la. Giá của AI16Z đạt đỉnh sớm hơn một chút so với khối lượng cao, trong khi đối với AIXBT, đỉnh giá và khối lượng trùng khớp vào cùng một thời điểm.

Các bot DEX/CEX

Các nền tảng này dựa trên web và hoạt động bên ngoài Telegram. Bạn có thể giao dịch trực tiếp trên DEX thông qua kết nối ví hoặc kết nối với CEX thông qua API hoặc tùy chọn đăng nhập đơn giản như một phần của các giải pháp trao đổi tích hợp của họ

Các nền tảng dựa trên web này cung cấp một loạt các chiến lược và tiếp cận thị trường rộng hơn; chúng phục vụ cho người dùng thích cả tính thanh khoản và độ tin cậy của CEX cũng như bản chất phi tập trung, không lưu ký của DEX. Một số nền tảng này cũng cung cấp khả năng chuyển đổi nhanh chóng giữa DEX và CEX chỉ bằng một cú nhấp chuột, giúp việc phát hiện ra sự khác biệt về giá giữa CEX và DEX (hoặc chênh lệch giá CEX-DEX

The most common strategies available on these platforms are grid, DCA and signal bot. A DCA bot invests a fixed amount of money into a cryptocurrency at regular intervals — regardless of the asset’s price. The idea is to spread out your entry points over time, which helps reduce the impact of market volatility. This type of strategy tends to perform well during price-trending periods.

A grid bot is built for active trading — buying low and selling high in a structured way to profit from price fluctuations. A grid bot places a series of buy and sell limit orders at preset intervals above and below a set price range. This creates a “grid” of orders, and the bot profits from each completed buy-low/sell-high cycle. Grid bot works best in sideways markets with high volatility.

Bot tín hiệu thực hiện các giao dịch dựa trên các tín hiệu bên ngoài – những tín hiệu này thường đến từ các chỉ báo kỹ thuật, phân tích thị trường hoặc dịch vụ của bên thứ ba. Các tín hiệu này có thể là chỉ số cường độ tương đối (RSI), đường trung bình động theo cấp số nhân (EMA), Dải Bollinger

The following table shows the historical performance for the token pairs BTC/USDT, ETH/USDT and SOL/USDT for the three trading strategies. The parameter selection for the grid bot utilizes the 3Commas AI optimization built-in functionality to select the best parameters, whereas for DCA, the most popular classic trading strategy from their users is selected. 

For the signal bot, Dash2Trade provides strategy presets where the top strategy for each token is selected. These strategies are backtested on a proprietary system used to trade on live markets but are only available for the 120 days before Jan. 26, 2025.

Due to a lack of consistent availability of data on the platforms, three backtesting periods were used for each of the three strategies. The table below shows the simple price change during the corresponding period, which is also the return for the simple benchmark buy-and-hold strategy.

The available data suggests that performance can vary widely based on the specific bot, the trading strategy employed and the prevailing market conditions at the time the backtests were run. 

During the 120-day period from Sept. 26, 2024, to Jan. 26, 2025, when the signal bots were backtested, the market prices for Bitcoin (BTC), Ether (ETH) and Solana (SOL) were all upward trending with a buy-and-hold return of 58%, 23% and 55%, respectively. The signal bots’ strategies were performing in line with the buy-and-hold strategy (in some cases slightly worse) for BTC (58.15%), ETH (16.79%) and SOL (48.68%). 

Comparing the same 120-day period but from Dec. 4, 2024, to April 4, 2025, when grid bots were backtested, the market prices for BTC, ETH and SOL were all experiencing a downward trend, with a buy-and-hold return of -16%, -53% and -49%, respectively, which is completely different from the previous 120-day backtesting period. The grid bots’ strategies were performing much better than the buy-and-hold strategy during the downward-trending, high-volatility market conditions, giving positive returns for BTC (9.6%), ETH (10.4%) and SOL (21.88%).

For the longest 180-day backtesting period from Oct. 4, 2024, to April 4, 2025, when the DCA bots were backtested, the buy-and-hold returns for BTC, ETH and SOL were 34%, -25% and -18%, respectively. The signal bots’ strategies were performing very differently for the three tokens compared to the buy-and-hold strategy. 

For BTC, a 17.75% return is generated from the DCA bots, which is worse than the buy-and-hold strategy. However, for ETH (58.12%) and SOL (80.92%), the DCA returns are much better than the buy-and-hold returns. This might be due to the fact that ETH and SOL experienced much higher volatility during the period compared to BTC, and the DCA strategy was able to spread out entry prices to reduce exposure to bad timing.

Related: Market maker deals are quietly killing crypto projects

Trading bot performance comparison

Telegram DEX bots like Trojan and Sol Trading Bot dominated in revenue over the past six months, with Trojan earning about $109 million in fees. Sol Trading Bot stood out for consistent daily earnings relative to its size.

However, all bots saw revenue peak during the January 2025 memecoin hype and have since slowed due to bearish market sentiment. Token-linked bots (BANANA, BONK) followed a similar pattern — brief surges (notably BONK in November 2024) followed by steep drops tied to broader market trends.

AI agent bots showed explosive growth during the same period. AIXBT reached a peak price 4,000x its initial value, far outperforming AI16Z (111x). Even post-correction, AIXBT held strong at 478x vs. AI16Z’s 6.8x. Volume-wise, both peaked in January 2025, but AIXBT’s token price closely tracked its volume rise, suggesting strong speculative momentum.

CEX/DEX signals, grid and DCA bots showed the importance of market conditions, and the performance results vary quite a lot compared to the buy-and-hold strategy.

• Các bot tín hiệu hoạt động gần với chiến lược mua và giữ trong điều kiện thị trường xu hướng tăng (giai đoạn thử nghiệm ngược tháng 9 năm 2024 đến tháng 1 năm 2025), với lợi nhuận thấp hơn một chút hoặc tương tự.

• Các bot lưới đã xuất sắc trong môi trường xu hướng giảm và biến động cao (giai đoạn thử nghiệm ngược tháng 12 năm 2024 đến tháng 4 năm 2025), đánh bại chiến lược mua và giữ bằng tỷ suất lợi nhuận rộng, biến lợi nhuận thị trường âm thành mức tăng hai con số.

Key takeaways

We have dived into the wild world of AI-powered crypto trading bots, pitting Telegram DEX bots, AI agent bots and CEX/DEX bots against each other — each a unique tool tailored to different traders and market conditions.

AI agent bots use natural language interfaces and AI decision-making to lower the barrier to entry for users interested in governance (e.g., AI16Z’s DAO model) or sentiment-driven strategies (e.g., AIXBT’s X analysis). Their primary strength lies in abstracting complex trading strategies through conversational interfaces.

Although AI agent bots’ token price exhibited explosive growth, the recent market downtrend has led to less trading activity and lower token prices. AI agent bots stand out as a more experimental category. They remain under development and are best suited for users who are tech-curious or seeking a hybrid between simplicity and automation.

Bots operating on DEXs or CEXs directly offer web-based platforms with diverse strategies, suiting more experienced traders who need high-speed execution, multi-exchange access, deep liquidity and complex configurability. The backtesting results show signal bots give similar returns to the bullish buy-and-hold strategy, whereas grid bots thrive in volatile downturn markets, and DCA bots outperform the buy-and-hold strategy for more volatile assets.

Magazine: Your AI ‘digital twin’ can take meetings and comfort your loved ones