Tình trạng ngân hàng và tài chính ngày nay trình bày một mê cung phức tạp mà ngay cả các ngân hàng dày dạn cũng đấu tranh để điều hướng. Mặc dù xuất hiện, có một phương pháp cho sự điên rồ này. Như những người đoạt giải Nobel như Muhammad Yunus và Joseph Stiglitz đã cảnh báo trong quá khứ: ngân hàng trung ương, đặc biệt, đã biến đổi để giữ nguyên trạng trong kiểm soát. Hoặc, theo lời của Mike Maloney, một chuyên gia về lịch sử tiền tệ và kinh tế học: Đó là “trò lừa đảo lớn nhất trong lịch sử nhân loại.” Maloney lý do khiến một nhóm nhỏ các cá nhân chưa được lựa chọn chìa khóa cho báo chí in tiền tệ chắc chắn sẽ làm thối rữa sức mua của tiền tiết kiệm của người lao động, vì lợi ích của một số ít người được hưởng lợi từ lạm phát giá tài sản.
Sau cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu và ngân hàng tàn phá chạy trên khắp thế giới, các cá nhân và chủ doanh nghiệp nhỏ chỉ đơn giản là muốn giữ sự giàu có mà họ kiếm được đang ngày càng hỏi: Ngân hàng của tôi đang làm việc cho tôi, hay tôi đang làm việc cho ngân hàng của mình? Nhưng, cho đến gần đây, chỉ đơn giản là không có lựa chọn thay thế cho tiền tệ ngân hàng trung ương, cũng không ai có thể cung cấp dịch vụ của các ngân hàng thương mại và đầu tư.
Ngày nay, với các nền tảng tiền điện tử và tài chính phi tập trung (DeFi) trên hiện trường, các ngân hàng tổ chức không còn là người chơi duy nhất trong trò chơi. Những gì đã từng là quyền lực không được kiểm tra, và thậm chí không được kiểm soát, của các ngân hàng tổ chức trước cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008, bây giờ đã được lấy như hàng ngàn mới người tham gia cạnh tranh để thay đổi nền tảng của các hệ thống tài chính như chúng ta biết.
Vì vậy, điều này có ý nghĩa gì đối với người bình thường?
DeFi vs tài chính truyền thống
Để xóa một số sương mù, hãy so sánh lợi ích của DeFi so với tài chính ngân hàng truyền thống và tập trung, từ quan điểm của các chủ doanh nghiệp cá nhân và vừa và nhỏ (SME).
Trong ngân hàng và tài chính truyền thống:
Cá nhân có nguy cơ cho vay tiền tiết kiệm của họ cho các ngân hàng. Hầu hết các ngân hàng sử dụng ngân hàng phân số, có nghĩa là nếu ai đó gửi 100 đô la, ngân hàng có thể cho vay 90 đô la và chỉ phải giữ 10 đô la trong tay bất cứ lúc nào. Phần lớn điều này được đầu tư vào các công cụ tài chính phức tạp có thể được tiếp xúc cao với các giá trị mặc định tín dụng, như cuộc khủng hoảng năm 2008 cho thấy.
Sức mua của cá nhân giảm theo mặc định. Tiền Fiat được lưu trữ trong các ngân hàng được gắn với hệ thống tiền tệ, có thể bị mất giá bởi lạm phát và phá hủy tiền tệ. Vì vậy, nếu bạn đặt 100.000 đô la vào tài khoản ngân hàng vào đầu năm và tiền tệ đô la Mỹ là 10% trong năm, thì vào cuối năm, tiền tiết kiệm của bạn có thể mua ít hơn 10% so với trước đây.
Chỉ số đô la Mỹ so với Bitcoin trong 9 tháng qua… $USD $BTC pic.twitter.com/pb4Ico6YO1
– Charlie Bilello (@charliebilello) Tháng Mười Hai 18, 2020
Lãi suất tiêu chuẩn có thể khoảng 0,03% đến 0.09%. Tuy nhiên, nếu tiền tệ debasement là 10%, ví dụ, sau đó bạn vẫn giảm 9.91-9.97%.
Thường có những rào cản mở tài khoản và truy cập một số dịch vụ ngân hàng nhất định. Các ngân hàng đặt ra các yêu cầu tùy ý của riêng họ như lòng trung thành, số dư tối thiểu (ví dụ: 2.000.000 đô la), kiểm tra tín dụng và truy cập vào các dịch vụ ngân hàng.
Dữ liệu của cá nhân được theo dõi và về mặt kỹ thuật là dữ liệu của ngân hàng, theo Riley v. California, 573 Hoa Kỳ 373 (2014).
Phạm vi của các sản phẩm tài chính được cung cấp là hạn chế. Đơn xin vay thường tẻ nhạt và khó vượt qua, không bao gồm nhiều người có thể cần nó nhất.
Trong so sánh, trong tài chính phi tập trung:
- Cáccá nhân có toàn quyền kiểm soát tài chính của họ và có thể tự do giao dịch hoặc thậm chí đưa tài sản của họ vào kho lạnh để đảm bảo an toàn hơn.
- Cáccá nhân có thể đầu tư vào một loạt các tài sản như Bitcoin ( BTC) không được chốt vào đồng đô la và có thể hoạt động như một hàng rào chống lạm phát.
- Ngườidùng có thể tiết kiệm của họ để làm việc cho họ trên các nền tảng cho vay DeFi và giao dịch tài sản kỹ thuật số như nghệ thuật token hóa. Mặc dù nó dễ bay hơi, lợi nhuận có thể ở bất cứ đâu từ 2% đến 50.000%, với các tùy chọn để đặt cược.
- Cóít hợp đồng khóa hơn (nếu có) để sử dụng dịch vụ – các cá nhân có thể đến và đi theo ý muốn.
- Khôngcó “phí ngân hàng”, mặc dù có thể có phí gas như trên Ethereum hoặc phí trao đổi.
- Cáccá nhân có thể mở tài khoản ẩn danh để giao dịch và lưu trữ sự giàu có của họ.
- Cáccá nhân có thể truy cập các sản phẩm tài chính lớn hơn như cho vay tức thời và giao dịch đòn bẩy không có sự chấp thuận dài và phức tạp, sử dụng tiền điện tử của họ làm tài sản thế chấp.
Liênquan: Phân cấp so với tập trung: Tương lai nằm ở đâu? Các chuyên gia trả lời
Nhận con nuôi DeFi
Nhìn chung, những lợi ích mới được tìm thấy của tài chính phi tập trung chắc chắn sẽ cung cấp cho các ngân hàng truyền thống chạy cho tiền của họ. Thật vậy, như các nhà phân tích như Robert Breedlove gợi ý, theo các nguyên tắc của Lý thuyết trò chơi, các ngân hàng thể chế sẽ không có sự lựa chọn nhưng để tham gia cuộc cách mạng để vẫn có liên quan. Ngay cả các nhà quản lý quỹ bảo thủ như Ray Dalio và David Morgan cũng đã tham gia bandwagon, nói công khai về việc thêm tiền điện tử vào danh mục đầu tư của họ. Mới gần đây, United Wholesale Mortgage thông báo họ sẽ chấp nhận Bitcoin để trả nợ thế chấp. Và, với tin tức về quỹ giao dịch trao đổi Bitcoin đầu tiên trên thế giới (ETF), tỷ lệ áp dụng tài chính phi tập trung trong tài chính truyền thống được thiết lập để cất cánh hơn nữa.
It seems that decentralized finance has won its first battle. But, the war is not over yet. At the time of writing this article, up to 98 percent of the world’s executives that were surveryed remain invested in the traditional banking system. Indeed, over $127 trillion of funds globally are managed through banks and bank-centric payment gateways, whereas the market cap on cryptocurrencies is at a paltry $2.2 trillion in comparison (less than 2%). Suffice it to say, it is still early days for decentralized finance.
Related: What has been standing in the way of a pure-Bitcoin ETF?
Điều này có nghĩa là trong 10 năm tới ít nhất, vẫn còn một thị trường địa chỉ khá lớn cho các công ty tìm cách thu hẹp khoảng cách giữa tài chính phi tập trung mới và tài chính tập trung cũ. Thúc đẩy sự tăng trưởng này là sự chấp nhận quy định ngày càng tăng đối với tiền điện tử và sự sẵn có của các công cụ mới để các doanh nghiệp sử dụng tiền điện tử theo cách tuân thủ.
Firstly, major financial hubs like Singapore now have clear licensing regimes for crypto companies. This allows crypto companies to operate with the same legitimacy as traditional financial institutions. Regulatory acceptance gives institutional investors and large multinational businesses the confidence to transact in crypto.
Secondly, there are now tools that allow businesses to manage their crypto payments in a compliant manner. For instance, remote workers and business owners can issue and track invoices denominated in one currency, like USD, and get paid in any other currency, like Ether (ETH). This simplifies processes like invoicing, payroll and accounting in crypto.
So, while decentralized finance is yet to achieve mainstream adoption, two things remain certain for the individual. First, as the rate of adoption of DeFi increases, the need for banks to compete to win your business will also increase. Second, for the first time in history, you as an individual have more power than ever to benefit from the changing state of finance. That is perhaps the greatest victory of them all.
This article does not contain investment advice or recommendations. Every investment and trading move involves risk, and readers should conduct their own research when making a decision.
The views, thoughts and opinions expressed here are the author’s alone and do not necessarily reflect or represent the views and opinions of Cointelegraph.
