Một số công ty lớn nhất trên thế giới dự kiến sẽ báo cáo thu nhập 2Q của họ trong tháng 10, bao gồm nhà sản xuất ô tô điện Tesla vào ngày 18 tháng 10. Những gã khổng lồ công nghệ Meta và Microsoft vào ngày 24 tháng 10, Apple và Amazon vào ngày 26 tháng 10, và Google vào ngày 30 tháng 10. Hiện nay, khả năng suy thoái kinh tế toàn cầu thậm chí còn nghiêm trọng hơn là trên thẻ và lợi nhuận chậm chạp có thể thêm vào sự không chắc chắn.
Với bản chất chưa từng có của Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ thắt chặt và gia tăng các bất ổn kinh tế vĩ mô, các nhà đầu tư sợ rằng lợi nhuận của doanh nghiệp sẽ bắt đầu xấu đi. Ngoài ra, lạm phát dai dẳng tiếp tục buộc các doanh nghiệp phải cắt giảm việc thuê và áp dụng các biện pháp cắt giảm chi phí.
Việc tăng cường đồng đô la là đặc biệt trừng phạt đối với các công ty niêm yết của Mỹ vì các sản phẩm của họ trở nên đắt hơn ở các nước khác và doanh thu giảm mang lại từ nước ngoài ảnh hưởng tiêu cực đến điểm mấu chốt. Ví dụ, Google dự kiến sẽ tăng doanh thu dưới 10%, giảm so với mức tăng trưởng 40% vào năm 2021.
The companies that comprise the S&P 500 account for an aggregate $32.9 trillion in value and crypto investors expect some of those bets to enter Bitcoin (BTC) if earnings season fails to sustain a modest growth — signaling the stock market should continue to underperform.
From one side, traders face the pressure from Bitcoin’s correlation to equities, but on the other hand, BTC’s scarcity might shine as inflation concerns arise. This possibly creates an immense opportunity for those betting on a BTC price rally, but extreme caution would also be needed for those opening positions.
Các nhà giao dịch không chịu rủi ro có thể sử dụng hợp đồng tương lai để tận dụng các vị thế mua của họ nhưng họ cũng có nguy cơ bị thanh lý nếu một biến động giá tiêu cực đột ngột xảy ra trước lịch thu nhập của công ty. Do đó, các nhà giao dịch chuyên nghiệp có nhiều khả năng lựa chọn các chiến lược giao dịch như “con bướm dài”.
Bằng cách giao dịch nhiều quyền chọn gọi (mua) cho cùng một ngày hết hạn, nhà giao dịch có thể đạt được lợi nhuận cao gấp 3 lần so với tổn thất tiềm năng. Chiến lược tùy chọn này cho phép một nhà giao dịch lợi nhuận từ xu hướng tăng trong khi hạn chế tổn thất.
Điều quan trọng cần nhớ là tất cả các quyền chọn đều có ngày hết hạn, vì vậy giá tăng giá của tài sản phải xảy ra trong khoảng thời gian xác định.
Cách tiếp cận thận trọng để sử dụng các tùy chọn cuộc gọi
Below are the expected returns using Bitcoin options for the Oct. 28 expiry, but this methodology can also be applied using different time frames. While the costs will vary, the general efficiency will not be affected.
Tùy chọn gọi này cho phép người mua quyền có được một tài sản, nhưng người bán hợp đồng nhận được (tiềm năng) tiếp xúc tiêu cực. Chiến lược “long butterfly” yêu cầu một vị thế bán bằng cách sử dụng quyền chọn gọi, nhưng giao dịch được tự bảo hiểm ở cả hai bên – hạn chế sự phơi nhiễm.
To initiate the execution, the investor buys 13 Bitcoin call options with a $20,000 strike and sells 24 contracts of the $23,000 call. To finalize the trade, one would buy 10.5 BTC contracts of the $26,000 call options to avoid losses above such a level.
Các phái sinh trao đổi các hợp đồng giá theo BTC, và $19,222 là giá khi chiến lược này được trích dẫn.
Sử dụng chiến lược này, bất kỳ kết quả nào giữa $20,690 (tăng 7,6%) và $26,000 (tăng 35,3%) sẽ mang lại lợi nhuận ròng – ví dụ, mức tăng giá tối ưu 20% lên $23,000 sẽ dẫn đến mức tăng ròng 1,36 BTC, hoặc $24,782 ở mức hiện tại. Trong khi đó, mức lỗ tối đa là 0.46 BTC hoặc $8,382 nếu giá hết hạn ngày 28 tháng 10 xảy ra dưới 20.000 USD.
Chiến lược “con bướm dài” cung cấp một lợi ích tiềm năng lớn gấp 3 lần so với tổn thất tối đa.
Nhìn chung, giao dịch mang lại kết quả rủi ro trên phần thưởng tốt hơn so với giao dịch tương lai đòn bẩy, đặc biệt là khi xem xét nhược điểm hạn chế. Nó chắc chắn có vẻ hấp dẫn đối với những người mong đợi điều kiện kinh doanh xấu đi cho các công ty niêm yết.
Điều đáng chú ý là phí trước chỉ cần là 0.46 BTC, đủ để trang trải khoản lỗ tối đa.
Các quan điểm và ý kiến được thể hiện ở đây chỉ là những ý kiến của tác giả và không nhất thiết phản ánh quan điểm của CointeleGraph.com. Mỗi động thái đầu tư và giao dịch liên quan đến rủi ro, bạn nên tiến hành nghiên cứu của riêng bạn khi đưa ra quyết định.
